Tips inför 2026: titta på HELA din ekonomi - dvs. inkludera även boendet och pensionen

När jag tittar tillbaka på vår sparresa är ett av våra större misstag att vi sällan tittade på hela ekonomin. Jag tittade på sparandet för sig, pensionen för sig och värdet på boendet för sig.

Problemet med att göra så är att - i mitt fall som inte gillar risk - var att vi utifrån ett helhetsperspektiv tog för låg risk. För jag skulle ha en krockkudde i sparandet, en krockkudde i pensionen och en krockkudde för boendet i buffert. Vår finansielle rådgivare Ricard skrattade ju åt mig i avsnitt 371 med kommentaren:

Problemet är att det är lika fel att ha för lite risk som att ha för mycket risk. För lite risk i onödan gör att man kanske behöver jobba mer än man egentligen behövt, att man går i pension senare än man behövt eller med mindre pengar.

Därför är temat för dagens nyhetsbrev Fyra-hinkar-modellen. Det är kanske det enklaste sättet att försöka hitta rätt balans i hela sin ekonomi. Här får du en introduktion, du kan läsa vidare på hemsidan eller i våra fördjupningsavsnitt.

• ​Fördjupningsartikeln på hemsidan​
• ​Avsnitt 436. Introduktion till Fyra-hinkar-modellen​
• ​Avsnitt 437. Fyra-hinkar-modellen klädd i en snittsvensks siffror​

Du som är RikaTillsammans-supporter på Patreon och gör vårt jobb möjligt, kan dessutom använda Fyra-hinkar-kalkylen som hjälper dig med sammanställningen och ett antal värdefulla nyckeltal. Dessutom har vi ett digital live-event den 6 januari där vi kommer gå igenom den.

Med vänliga hälsningar,
Jan, Caroline och Oliver

Introduktion till de fyra hinkarna och innehållet i dem

Hink-modellen introducerades för första gången redan på 1970-talet av den amerikanske finansielle rådgivaren Harold Evensky. Sedan dess har den förfinats i steg och vi pratade om den för första gången för mer än 10 år sedan.

Nu känner vi äntligen att vi landat den så att den fungerar - oavsett hur mycket eller lite pengar du har, oavsett om du är ung eller gammal eller om du är nybörjare eller expert.

Idén bakom modellen är att man har olika hinkar med pengar och när en hink svämmar över för att den är full, då rinner det över till nästa hink och så vidare. På samma sätt om en tidigare hink blir tom, så fyller man på den från de andra - vilket ger en bra balans oavsett var man är på den ekonomiska resan.

De fyra hinkarna är i korthet:

• ​Bufferthinken – syftet är att skydda dig och din ekonomi från oförutsedda händelser, från otur, ge dig förutsättningar att utnyttja möjligheter och omställningar i livet.
• ​Bevara-värdet-hinken – syftet är att bevara värdet på tillgångarna i hinken, att skydda dem mot inflation och börsens stora svängningar samt fylla på bufferthinken.
• ​Tillväxthinken – syftet är att skydda dig mot att pengarna inte räcker till för det du önskar i livet genom att vara motorn i din ekonomi i bli-rik-fasen.
• ​Lekhinken – syftet är att skydda dina pengar från dig själv och de beteendemisstag vi alla gör i vår ekonomi, ge dig en safe-to-fail miljö och låta dig få utlopp för de emotionella bitarna av sparande.

Alla tillgångar du äger kan nu fördelas på de olika hinkarna. Pengar på bankkontot hamnar av förklarliga skäl i bufferthinken. Boendet bor i bevara-värdet-hinken och dina breda indexfonder / fondrobot, din tjänstepension och premiepension bor i tillväxthinken. Har du enskilda aktier, krypto eller andra spekulationstillgångar så bor de i Lekhinken.

För att veta vad man ska placera vart utgår man från risken och sparhorisonten. Hinkarna går nämligen från ingen risk (bufferthinken), låg risk (bevara-värdet), hög risk (tillväxthinken) och extrem risk (lekhinken). Som överkurs och i fyra-hinkar-kalkylen kan man även räkna på snittavkastning och förväntad avkastning för respektive hink och totalen.

Storlek på hinkarna beroende på om du är i bli-rik-fasen eller redan vunnit det ekonomiska spelet

När man är i uppbyggnadsfasen av sin ekonomi kan man tänka så här kring storlek på hinkarna:

• Bufferthinken – baserat på din livssituation, ca 0.5 – 6 månaders utgifter plus övriga större kostnader inom 3 år såsom sparande till kontantinsats, resa eller motsvarande.
• Bevara-värdet-hinken – ofta är denna tillräcklig till följd av din bostad i kombination med inkomstpension och andra delar i tjänstepensionen som har en räntedel som trad. liv-lösningar.
• Tillväxthinken – i bli-rik-fasen bör denna vara så stor som möjligt tills du börjar nå ditt ekonomiska mål.
• Lekhinken – maximalt 10% av tillväxthinkens storlek exkluderat för pension.

Det brukar ge en bra balans. Är man i förvalta-fasen (t.ex. pension, FIRE eller om man har mycket pengar) så kan man resonera så här istället:

• Bufferthinken – tre års utgifter som kan korrigeras upp eller ned med två årsutgifter beroende på ens riskvillighet tillsammans med pengar som ska användas till engångsköp, t.ex. bil, båt, resa, fritidshus eller motsvarande.
• Bevara-värdet-hinken – mellan 25 och 35 årsutgifter eftersom det med över 90% sannolikhet kommer att skapa en årsutgift i avkastning per år enligt 4%-regeln i uttagsstrategier.
• Tillväxthinken – valfri enligt principen ”har du vunnit spelet, sluta spela”. Det finns ingen anledning att riskera pengar du behöver för att tjäna pengar du inte behöver.
• Lekhinken – valfri enligt samma princip.

Det vill säga att det enda man gör är att man skiftar fokus från tillväxt till bevara-värde.

Exempel på hur ett beslut kan skifta beroende på om man tittar på helheten eller inte

Om vi leker med siffrorna för en snittsvensk, så vet vi att hen har ungefär 70.000 kr i finansiella tillgångar. Säg att personen har investerat dessa i indexfonder och nu är lite orolig för det pratas om AI-bubbla, hög koncentration mot USA och massa andra oroligheter. Kanske han likt mig funderar på att man borde sänka risken lite. Verkar ju inte orimligt med tanke på att 100% är i hög risk, eller hur?

Det är inget fel med resonemanget utifrån ett isolerat perspektiv. Men säg att vi nu zoomar ut och tittar på helheten. Tillsammans med sin partner äger hen ett snitthus för 4,0 miljoner som är belånat till 3,0 miljoner. Hen har ett jobb med en snittlön på 39.900 kr vilket innebär att det idag - i 43 års åldern - finns en inkomstpension på ca 1,1 miljoner. Dessutom finns det en snitt-premiepension på ca 0,4 miljoner och en tjänstepension på ca 0,8 miljoner.

Det vill säga att om vi summerar allting så har hen en total tillgångsmassa på 4,0/2 + 1,1 + 0,4 + 0,8 = 4,3 miljoner utöver de 70 000 kr. Det vill säga att de där 70 000 kr på ISK-kontot utgör faktiskt bara typ 1,7% (= 0,07/4,3) av helheten.

Med tanke på att majoriteten av dessa 4.3 miljoner är i tillgångar med medel/låg risk (boendet + inkomstpensionen) så är det ändå fullt rimligt att fortsätta ta hög risk i dessa 70.000 kr. Även om man skulle räkna på nettoförmögenheten på 2.8 är det fortfarande under 5% av förmögenheten.

Särskilt om vi dessutom lägger till att det finns ett månadssparande, en amortering och en pensionsavsättning på nästan 9.200 kr i månaden, vilket på årsbasis innebär ca 110.000 kr.

Jag vet inte om du håller med, men jag tänker att det ger två helt olika förhållningssätt och placeringsbeslut om man:

• A) Tittar på de 70.000 kr isolerat som 100% på sitt ISK-konto / bankapp
• B) Tittar på de 70.000 kr som en 3%-andel av hela ekonomin i en Excel-kalkyl

Jag upplever det lite som ett klassiskt problem att man mäter det som är lätt och tillgängligt istället för det som är rätt. Därav också skillnaden med Ricard som är finansiell rådgivare och tittar utifrån helheten och gav mig feedbacken: "släpp taget om handbromsen" eftersom jag satt och stirrade på A) istället för att zooma ut till B).

Fyra-hinkar-kalkylen: för dig som är supporter (eller är ok med att engångsköpa den)

Självklart kan du sammanställa alla dina tillgångar på papper eller i en egen Excel-fil. Det är något som jag verkligen rekommenderar. Särskilt eftersom vi nu närmar oss årskiftet och det brukar vara ett perfekt tillfälle att göra per 31 december. Precis som för företag blir det ett sätt att "stänga året".

Ett sätt för mig att ge tillbaka till dig som varje månad stödjer oss som RikaTillsammans-supporter är att hjälpa dig på traven. Ett sådant sätt är att vi har gjort Fyra-hinkar-kalkylen. Förutom att göra sammanställningen räknar den även fram ett antal rätt coola nyckeltal:

• Förmögenhetstillväxt idag och i framtiden
• Avkastning på hela ditt kapital i både kr och årsbehov
• Fas på den ekonomiska resan och Rikedomstrappan
• och mycket mer + frågor att diskutera med din partner

Du kan läsa mer om Fyra-hinkar-kalkylen här. Om du vill ha kalkylen kan du antingen bli supporter på klacken-nivå eller högre eller engångsköpa den här.

• ​Är du redan supporter? Här har du kalkylen →​

Bli en RikaTillsammans-supporter ​
(och få kalkylen på köpet på klacken- och sittplatsinvå)

Hjälp oss att fortsätta få vara din guide i den ekonomiska djungeln. Precis som ett fotbollslag bara finns tack vare sina supportrar, skulle inte RikaTillsammans finnas utan ditt och andras stöd.

Vi finansieras av er som hejar på oss och tycker att det vi gör är viktigt, vill att vi ska fortsätta folkbilda och prata om sparande, ekonomi och rikedom i livet på ett ofiltrerat, öppet och äkta sätt utan baktanke.

Julbonus för alla: livförsäkringskalkyl

För dig som lyssnat på veckans avsnitt om Livförsäkring har vi även gjort en Livförsäkringskalkyl där du kan räkna på:

• Hur blir din partners ekonomi om du går bort? (ja, muntert ämne jag vet 😂)
• Hur stor livförsäkring borde ni ha?
• Vilken ungefärlig ersättning får din partner från staten?

Denna kalkyl får även du som inte är supporter eftersom det avsnittet sponsrades av Änke och pupillkassan som även erbjuder ett kostnadsfritt möte för att diskutera din livförsäkringssituation.

Har du en fråga, fundering eller kommentar?

Villkor och ansvarsbegränsning: Samtliga analyser och all annan information som tillhandahålls av RikaTillsammans lämnas uteslutande i informationssyfte, för allmän spridning, och ska under inga förhållanden användas eller betraktas som rådgivning, uppmaning eller rekommendation för att köpa eller sälja aktier eller andra finansiella instrument. För undvikande av tvivel noteras att Lag (2003:862) om finansiell rådgivning till konsumenter eller annan liknande lagstiftning alltså inte äger tillämpning på information på RikaTillsammans.

Åsikter och analyser som presenteras är personliga och informationen ska inte ensamt utgöra underlag för investeringsbeslut. Du bör inhämta råd från licensierade oberoende rådgivare och basera dina investeringsbeslut utifrån egen erfarenhet och situation. RikaTillsammans påminner om att handel med värdepapper är förknippad med risker. En investering kan exempelvis såväl öka som minska i värde och det är inte säkert att du får tillbaka hela det investerade kapitalet. Historisk avkastning är inte heller någon garanti för framtida avkastning.

RikaTillsammans frånsäger sig därmed ansvar för eventuell förlust eller skada av vad slag det må vara som grundar sig på användandet av analyser, dokument och övrig information som härrör från RikaTillsammans. När du använder en länk som är markerad som (annonslänk) utgår en förmedlingsprovision till oss. Läs mer i vår annonspolicy. Här finner du fullständiga villkor för användning av nyhetsbrevet.

RikaTillsammans AB © 2007-2024 | Org. nr: 559006-8960. Du får det här nyhetsbrevet eftersom du har valt att prenumerera på det via någon av våra kanaler. Svaneholmsgatan 4, Malmö, Skåne 21773

​Uppdatera dina inställningar | Sluta prenumerera​